时长：2天

课程收益

掌握香港上市的4大方式

掌握上市应该开展的准备工作、发行架构、资金出境方案和企业估值方法

掌握H股上市法规依据、流程及审核要点

掌握红筹架构模式及其搭建方法

掌握法律合规的15个方面的要求及其合规方法

掌握财务合规的16个方面的要求及其合规方法

运用大量案例来帮助学员对知识点的理解

课程对象：公司股东、董事长/副董事长、董事、监事、经理/副经理、董事会秘书、投资总监、风控总监、财务总监、审计总监、投资经理、风控经理、财务经理、审计经理、证券事务代表/IRM人员、项目经理、风控人员、财务人员、审计人员、公司其他管理人员；投行人员、会计师、律师、资产评估师；资产管理机构人员、政府从业人员、金融机构从业人员、财务顾问机构人员、资本爱好者等

课程特色：案例多，互动环节多，咨询式授课，实战派风格，追求“落地”文化

客户代表：中国能建（2期）、中广核、浙江清华长三角研究院、上海交大、浙江大学

课程大纲

模块一  香港上市概述

境内企业香港上市方式

H股上市

红筹上市

存托凭证

第二上市

H股模式与红筹模式对比

境内外上市方案选择

境内A股还是香港上市

H股模式还是红筹模式

模块二  香港上市流程与发行架构

上市准备

聘请中介机构

制定工作计划

发行架构

发行架构的含义

回拨机制与绿鞋机制

基石投资者与锚定投资者

投资者解除沟通计划

研究报告

提高定价

资金出境方案

境内投资者资金安排通道

QDII操作路径

企业估值

可比公司法

收益现值法

【案例分析】万达商业地产香港IPO的估值

【案例分析】××生物科技公司香港IPO的估值

模块三  H股模式

H股上市法规依据

境内相关法规依据

香港规则体系

H股上市流程

股份改制规定及流程

境内企业上市程序

境内监管部门审批的申请材料

【案例分析】泰格医药香港上市流程

【案例分析】蚂蚁集团香港上市流程

H股上市审核要点

中国证监会关于H股上市审核要点

中国证监会常见反馈问题

联交所审核要点

联交所常见反馈问题

联交所审核思路

【案例分析】蚂蚁集团香港上市分析

【案例分析】飞书深诺香港上市分析

模块四  红筹模式

非VIE模式的红筹架构

【案例分析】嘉艺控股上市架构图

【案例分析】新兴印刷上市架构图

VIE模式的红筹架构

典型架构

为什么要用VIE模式

VIE协议

【案例分析】小米的红筹架构

【案例分析】中国联通的红筹架构

常见红筹架构搭建思路

换身份思路

两步走思路

【案例分析】SOHO红筹架构搭建思路

【案例分析】嘉士利红筹架构搭建思路

模块五  法务合规（15个方面）

历史沿革

业务合规

土地房产

37号文登记

10号令规避

关联方资金拆借

报告期内处罚

环保

安全生产

税务

同业竞争

关联交易

社保和住房公积金

知识产权

涉诉问题

【案例分析】将用大量案例对每个问题进行讲解

模块六  财务合规（16个方面）

香港上市财务要求

企业重组

企业合并

商誉

股份支付

关联交易

收入

社保和公积金

可赎回可转换优先股

上市费用

投资性物业

研发费用

香港IPO会计师报告

其他与会计师相关的内容

财务及内控合规

财务舞弊

【案例分析】将用大量案例对每个问题进行讲解