课程背景        

现行的《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称《管理办法》）制定于2015年，系根据原《证券法》的规定制定, 鉴于修订后的《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）已于2020年3月起施行，同时，国务院办公厅印发《关于贯彻实施修订后的证券法有关工作的通知》（以下简称《通知〉〉），明确公开发行公司债券实施注册制。

企业发行债券融资，对于解读与应用修订后的《管理办法》，掌握在新《管理办法》下的实务操作，十分重要。

课程收益：

   1、掌握债券与债券发行基础知识；

   2、掌握债券发行方案核心要素；

   3、掌握修订后《公司债券发行与交易管理办法》要点；

   4、掌握修订后《企业债券簿记建档发行业务指引（暂行）》要点；

5、掌握发行企业债券成功案例；

6、掌握债券发行实务操作技能。

课程时间：1~2天，6小时/天

授课对象：企业财务人员和相关人员

授课方式：故事案例导入、讲授、案例分析、课间活动、讨论提问、互动点评、课程总结

课程内容：

**讲  债券与债券发行基础知识

一、债券的定义、特征与类型

二、政府债券/公债

三、金融债券与公司债券

四、国际债券

五、债券融资的法律基础

六、债券融资的优势

七、债券市场主要机构投资者

八、债券发行相关中介机构

▲本讲互动与答疑

第二讲  债券发行方案核心要素

一、发行规模

二、发行期限

三、发行利率

四、担保方式

五、项目营销主要参考条件

六、发行流程

▲本讲互动与答疑

第三讲  案例分析——大唐集团发行企业债券

一、大唐集团简介

二、企业债券属性

三、募集资金用途

四、资本结构状况

五、总评

▲本讲互动与答疑

第四讲  修订后《公司债券发行与交易管理办法》要点

一、应当依照《公司法》或者公司章程相关规定作出决议的事项

二、资质条件

三、公开发行及交易的规定

四、非公开发行及转让的规定

五、发行与承销管理

六、信息披露的规定

▲本讲互动与答疑

第五讲  案例分析——长江三峡发行公司债券融资

一、公司背景

二、债券发行决策分析

三、债券发行筹资利弊分析

▲本讲互动与答疑

第六讲  修订后《企业债券簿记建档发行业务指引（暂行）》要点

一、簿记管理人有关要求

二、承销团其他成员有关要求

三、直接投资人有关要求

四、其他投资人有关要求

五、簿记现场管理

六、簿记建档流程

七、企业债券分销和缴款

▲本讲互动与答疑

第七讲  案例分析——万科集团发行可转换债券

一、万科发行可转换债券前的概况

二、可转换债券的发行

三、万科发行可转换债券后的情况分析

四、案例启示

五、总结

▲本讲互动与答疑

第八讲  全面互动答疑与课程总结