课程对象：

承建和施工企业的经营人员、投资业务人员、财务人员、项目经理、中高层

课程亮点：实战派风格，追求“落地”文化，针对性强，诊断式、咨询式培训解决企业痛点，生动幽默，**视频、分组讨论、点评、角色带入等教学手段，调动学员的参与性和积极性，**分享落地EXCEL、WORD、PDF等实战模板，减少学员实际工作量，直接转化为工作成果。课后提供结业测试题及答案。

课程大纲

**篇 基建工程项目相关的主要投资运营政策依据

政策汇总表

2014年43号文政府投资工程隐性债务新规

政府投资项目投融资政策依据（2016年18号文**国务院关于深化投融资体制改革的意见）

房地产三条红线新规

2021年开始的“集中供地”政策

新房地产信贷政策

（财金〔2019〕10号）的出台，对PPP产生的影响

2022年发改办投资233号文鼓励推动投融资模式创新

EOD模式有关政策依据

【课间交流提问】

第二篇 基建项目投资运营相关的优惠政策

工程项目融资是指企业或个人为某项具体的经济活动筹措资金的方式。政策性银行、商业银行、证券市场、投资基金、国际金融机构和政府等都是可以提供项目融资的机构

政府补贴政策：政府可以为一些特定的项目提供补贴，如环保、节能、科研等项目，以减轻企业融资成本，促进该领域的发展。

发行债券政策：企业可以**向公众发行债券来筹措资金。政府可以**政策支持，如税收优惠、发行债券等方式来鼓励企业**债券市场融资。

股权融资政策：企业可以**发行股票来融资。政府可以**政策支持，如为民营企业提供更多的股权融资渠道和更低的融资成本等来鼓励企业**股权市场融资。

放宽借贷限制政策：政府可以放宽银行对企业的信贷限制，使得企业更容易获得银行贷款。

减税政策：政府可以**减免企业的税务负担，降低企业的融资成本。

引入外资政策：政府可以**引入外资，促进项目的融资和发展。

u丰富的项目融资手段有助于承接项目，降低企业的融资成本，提高融资的效率和成功率。企业应根据自身情况选择适合的融资方式，并充分利用政策支持。

【课间交流提问】

第三篇 基建项目投资运营基础实务

基建项目分类管理示意图

审批制、核准制、备案制

政府投资项目的定义和特征

基建项目管理的主体

BT模式（垫资建设）

为什么政府投资项目不能由施工单位垫资

由施工单位垫资有什么后果

“硬垫资”与“软垫资”

建筑企业供应链融资注意的问题

委托代建

授权开发

委托代建与授权开发的区别

BOT模式

PPP模式

【分组讨论】

第四篇 基建项目投资运营全业务流程

项目发起—投资主体招标举例1-4

工程项目审批流程

项目建议书主要内容

编制可行性研究报告并委托评估和审批（资金落实或政府文件）。可行性研究报告批复后，办理用地规划许可证、土地使用证等手续，同时开展测绘和地勘；

初步设计和概算；

施工图设计和预算编制，施工图图审；

组织施工招投标1-4

工程施工现场签证1-4

工程验收1-3

工程结算1-5

【案例分析】

第五篇 2023年投资新政解读

2023年新版《可研报告编写大纲》涉及投资运营

1.巩固和深化投融资体制改革成果，推动投资高质量发展

2.首倡高质量投资系列分析方法

投资项目《2023可研报告编写大纲》基本框架及内容解读

1．项目概述

2．项目建设背景和必要性

3．项目需求分析与产出方案

4．项目选址与要素保障

5．项目建设方案

6．项目运营方案

7．项目投融资与财务方案

8．项目影响效果分析

9．项目风险管控方案

投资项目可研报告与投资决策其他手续的关系

1．与政府投资项目建议书的关系

2．与企业投资项目申请书的关系

投资项目《可研报告编写大纲》的要点分析

1．与原《可研指南（试用版）》的区别及重大变革

2．政府投资项目和企业投资项目可研报告编写上的异同分析

3．投资项目《可研报告》的来源分析

4．相关行业（领域）投资项目可研报告编写案例分享

【分组讨论】

第六篇 政府投资审计与隐债认定（投资运营需为企业谋安全）

新形势下政府投资项目审计对隐性债务的关注

政府投资项目审计的定义和内涵

政府投资项目审计的管理体系

政府投资项目审计的流程（举例）

政府投资项目审计的主要内容

政府隐性债务的定义及特征

政府隐性债务的由来

政府隐形债务的主要形式

政府隐性债务的解决办法及还款来源

如何穿透识别政府隐性债务

【案例分析】

第七篇 基建项目投资运营模式设计（还可备选:铁路项目、市政项目）

1.高速公路项目投资运营模式

高速公路项目投融资选择

BOT EPC模式（条件及措施、案例）

专项债模式、美元债模式（条件及措施、案例）

PPP模式（条件及措施、案例）

ABS模式（条件及措施、案例）

2.T0D项目投资运营模式

PPP模式（条件及措施、案例）

ABO模式、片区开发ABO模式（条件及措施、案例）

EPC F模式\F EPC模式（条件及措施、案例）

股权融资模式（条件及措施、案例）

专项债模式（条件及措施、案例）

3.片区开发项目投资运营模式

（三种运作模式条件及措施、案例）

片区开发PPP模式的困境

片区开发投资运营模式的合规性分析

片区开发（区域综合开发）投融资依据政策

4.城市更新项目投资运营模式

（四种运作模式条件及措施、案例）

特许经营 联合开发模式分析

城市更新项目运作模式对比

5.EOD项目投资运营模式

EOD项目定义和特征

EOD模式政策依据

EOD模式项目申报流程

EOD模式项目申报合规要点

EOD项目投资运营模式

EOD模式运营结构图举例1

EOD模式运营结构图举例2

【投融资模式典型案例分析】武汉东湖高新区EOD模式试点项目

第八篇 基建项目投融资与财务方案设计

投资估算与盈利能力分析

内部收益率计算

融资方案和债务清偿能力分析

财务可持续性分析

融资方案设计要点

基建项目投融资模式演变

现行基建项目投融资模式分析

上市股权融资的条件、流程、要素分析

银行贷款的条件、流程、要素分析

发改委企业债、银行间发债、交易所发债

举例：企业债券发行流程

举例：企业债发行要素表

申请财政预算资金

基金治理结构

乡村振兴产业投资基金举例

案例：以建筑企业为主导的产业基金融资模式

BOT模式融资案例

融资租赁

融资租赁流程图

资产证券化ABS

EOD模式下专项资本计划（SPV）示意图

【典型案例分析】、【课间交流提问】、【分组讨论】

第九篇 工程项目融资合规性要求、风险及规避

施工企业给业主解决资金问题的主要方式

案例：施工企业专项资管计划融资

案例：互联网背景下的施工企业供应链融资

案例：以建筑企业为主导的产业基金融资模式

案例：PPP模式融资

施工企业给业主解决资金问题的风险

案例：上海某施工集团非法融资

关联企业借款的合规性风险及规避，【案例分析：太平洋建设集团关联企业借款案例分析】

其他变相借款垫资的合规性风险及规避，【2022.7.29财政部通报违法违规融资典型案例分析】

债权式基金组建的合规性风险及规避，【江西省某市**融资平台公司募集资金用于市政建设支出新增隐性债务案例、某建工集团委托基金公司募集资金用于基建项目的案例分析】

PPP模式融资的合规性风险及规避，【“汇津事件”水务争议案例、独山下司镇旅游项目违规举债案例分析】

【课间交流提问】